Фиксирование цен

Ценообразование в строительстве – это механизм образования стоимости строительной продукции. Он является одной из главных составляющих общей ценовой политики отрасли. Механизм ценообразования основан на принципах, единых для всех сфер хозяйственно-административной деятельности.

Рыночные принципы ценообразования

  • Цена на материалы и услуги определяет для инвестора сумму капитальных вложений, необходимых для возведения объекта. Подрядчику стоимость обеспечивает возврат расходов на осуществление производственного процесса в полном объеме и дает прогнозируемую прибыль.
  • Цена на строительную продукцию формируется в соответствии с экономической ситуацией в регионе на период предварительного расчета, обоснования, проектирования и строительства. Для расчета используют актуальные тарифы и значения сметных цен на ресурсы.
  • Алгоритм формирования цен в строительстве и нормативно-информационная база указываются в договоре (контракте) по предварительному согласованию между заказчиком и подрядчиком.
  • Если строительство осуществляется с привлечением инвестиций госбюджета любого уровня или целевого внебюджетного фонда, то процесс формирования цен регламентируется правилами, установленными в системе ценообразования в строительстве и сметного нормирования. Эти принципы являются едиными для всех участников рынка и не зависят от формы собственности предприятия.

Составляющие цены

Прямые затраты. В эту группу относят все расходы, непосредственно связанные с монтажом и строительством. Прямыми затратами являются:

  • фонд заработной платы рабочим;
  • стоимость материальных ресурсов, включая стройматериалы;
  • расходы на эксплуатацию и содержание технического парка, на транспортировку, монтаж, перемещение, демонтаж строительного оборудования;
  • прочие затраты: вывоз мусора и грунта, утилизация загрязнителей и т. д.

Накладные расходы. К этой группе относят затраты, не связанные непосредственно со строительными работами. Это инвестиции, предназначенные для организации, управления, обслуживания процессов:

  • эксплуатационные затраты на склады, ремонтные мастерские;

Сметная прибыль. В это понятие входит планируемая прибыль подрядчика, которая включается в общую стоимость строительства на этапе разработки проекта. Сметная прибыль – это источник пополнения фондов, модернизации собственных оборотных средств, финансирования собственных капитальных вложений организации. Она может быть договорной или нормативной. Нормативную сметную прибыль определяет заказчик. Фактически ее объем обычно составляет до 7–8 % от прямых затрат и накладных расходов. Накладные расходы – это около 15–25 % от прямых затрат.

Цели ценообразования

  • Получение прибыли в полном размере.
  • Повышение объема продаж.
  • Вытеснение конкурентов.
  • Укрепление существующего положения организации.
  • Выведение новой продукции на рынок.
  • Занятие лидерских позиций в рейтинге показателей качества.

Этапы ценообразования

  • Изучение спроса.
  • Расчет издержек и определение нижнего порога цены.
  • Анализ конкурентной среды: оценка стоимости и основных параметров продукции других производителей.
  • Выбор методов ценообразования, определение верхнего порога цены.
  • Разработка ценовой политики компании.
  • Установление цен на строительную продукцию на определенный период.

Методы ценообразования

Ресурсный. Система расчета основана на суммировании составляющих затрат. Стоимость определяют по текущим ценам на услуги и ресурсы, необходимые для реализации строительного проекта. Итоговая оценка стоимости складывается из возможных затрат по следующим статьям расходов:

  • закупка материалов, конструкций, техники для реализации проекта;
  • оплата электроэнергии и других энергоносителей;
  • стоимость транспортировки материалов на строительную площадку;
  • оплата труда персонала;
  • эксплуатация спецтехники и т. д.

Перечень затрат составляют на основании проектной документации или действующих нормативов.

Недостатки ресурсного метода ценообразования: трудности в обосновании текущих цен, используемых в расчетах, и сложность вычислений.

Ресурсно-индексный. Этот метод основан на ресурсном вычислении, но в нем дополнительно используют систему индексов (поправочные коэффициенты). Ресурсно-индексное ценообразование является наиболее востребованным, так как системы индексирования цен распространены во всех странах мира. Метод упрощает решение вопроса ценообразования в условиях инфляции.

В ресурсно-индексном и ресурсном механизмах образования цен необходимо определять сумму прямых затрат. С этой целью в сметах рассчитывают следующие величины:

  • машино-часы (время работы техники);
  • человеко-часы (трудозатраты);
  • расходы ресурсов (изделия, конструкции, материалы, детали).

Базисно-индексный. В данном методе ценообразования в строительстве используют системы текущих и прогнозируемых индексов по стоимости, определенной в базисном уровне цен (установленных на конкретную дату). Итоговая стоимость реализации проекта вычисляется умножением базисных цен на поправочные коэффициенты.

Пересчет применяют в следующих случаях:

  • по итоговой строке сметы: сумма прямых затрат умножается на коэффициент;
  • по каждой отдельной цене: прямые затраты по каждой позиции умножаются на коэффициент;
  • по разделам сметы без итогового суммирования: величина поправки зависит от назначения раздела.

Базисно-компенсационный. Этот алгоритм расчета основан на оценке фактических расходов. Итоговую стоимость строительной продукции определяют после завершения всех работ на объекте (при сдаче).

Ценообразование осуществляется в два этапа:

  • проектирование и разработка документации. Расчет ведут в базисном уровне цен. Одновременно прогнозируют инфляционное повышение тарифов, то есть ориентировочно оценивают дополнительные расходы на строительство;
  • возведение объекта. Расчет дополнительных расходов осуществляют непосредственно в процессе приобретения материалов, услуг, выполнения работ. Корректировки вносят относительно цен, рассчитанных на этапе проектирования.

Базисно-компенсационный метод ценообразования определяет итоговую стоимость как сумму базисных и дополнительных значений, установленных в процессе работы.

Метод использования банка данных. Для расчета цен используют информацию о полной стоимости по спроектированным или уже построенным объектам. Соответствующие статьи расходов корректируют по коэффициенту удорожания.

Метод ценообразования определяют на предпроектной стадии по взаимному согласию между заказчиком и подрядчиком либо по указанию заказчика. Важно обеспечить точность оценки. Ошибка в расчетах влияет не только на итоговую стоимость строительной продукции, но и на решение о целесообразности ее производства.

Государственная система регулирования цен на строительную продукцию

Государственное регулирование в современной системе ценообразования в строительстве регламентирует ограничения и условия по уровню сметных затрат, которые учитываются при формировании итоговой цены строительной продукции. Государство не вмешивается в процесс образования цен напрямую, оказывая только косвенное влияние.

Существует три уровня регулирования:

  • Министерство регионального развития, его структурное подразделение – Федеральное агентство по строительству и жилищно-коммунальному хозяйству;
  • региональные центры по ценообразованию в строительстве;
  • подрядные торги.

Фиксирование пен. Продавцы должны назначать цены без всяких предварительных консультаций с конкурентами. В противном случае возникает подозрение, что они вступили в сговор о ценах. Практика фиксирования цен незаконна, и государство не принимает никаких оправданий в ее защиту. Единственным исключением является ситуация, когда соглашения о ценах осуществляются под наблюдением того или иного государственного органа, как это имеет место в деятельности множества производителей молочных продуктов на местном уровне, регулируемых транспортных компаний и кооперативов по выращиванию овощей и фруктов.  

Факторы государственного контроля формы административного и экономического регулирования цен, прямое фиксирование цен. Государственное регулирование ценовой рекламы.  
Стоимость персональных компьютеров тоже снижается. До сих пор разработчики шли по пути создания более мощных ПК при фиксированной цене. Теперь происходит и снижение цен. Сегодня хорошие ПК стоят значительно меньше тысячи долларов и на рынке появляется все больше моделей по низким ценам. Если тенденция, наблюдавшаяся в последнее десятилетие, сохранится, то  
Таким образом, при фиксированных ценах мы имеем п уравнений,  
Наоборот, при фиксированных ценах ц предприятие максимизирует прибыль  
Применяются также компенсационные сделки для страхования валютных рисков при кредитовании сумма кредита увязывается с ценой в определенной валюте товара, поставляемого в счет погашения кредита, с целью избежать изменений этой суммы вследствие колебаний цен и курсов валют. Однако при этом односторонние выгоды получают контрагенты, покупающие продукцию предприятий, построенных по компенсационным сделкам. Заемщику невыгодно фиксировать цены на момент заключения сделки, так как в условиях инфляции его реальные расходы по погашению кредита будут меньше, чем при поставках товаров по заранее фиксированным ценам. Комбинированная ва-лютно-товарная оговорка используется для регулирования суммы платежа в зависимости от изменений как товарных цен, так и валютных курсов. Если цены и курсы изменяются в одном направлении, то сумма обязательства пересчитывается на наибольший процент отклонения если направление их динамики не совпадает, то сумма платежа меняется на разницу между отклонениями цен и курсов. Банки используют плавающие процентные ставки для страхования рисков по средне- и долгосрочным кредитам.  

Первым шагом на пути устранения золота из послевоенного международного валютного механизма стало прекращение Соединенными Штатами в августе 1971 г. продаж золота за доллары, принадлежащие официальным органам других стран. В соответствии с вступившим в силу в 1978 г. уставом МВФ страны-члены не могут использовать золото в качестве средства выражения стоимости их валют (Статья IV, раздел 2, в), равно как и их валютных паритетов, если они когда-либо будут восстановлены Фондом (приложение С , параграф 1) одновременно были упразднены официальная цена золота в долларах и золотое содержание единицы СДР. В соответствии со Статьей V, раздел 2, а, МВФ должен руководствоваться в своих действиях целью не допускать регулирования цены или установления фиксированной цены на рынке золота , что равнозначно трактовке золота как обычного рыночного товара.  
Межотраслевой баланс представляет собой таблицу, описывающую баланс производства и распределения продукции в народном хозяйстве. В зависимости от того, в каких единицах измеряются потоки продуктов в балансе, существуют различные варианты межотраслевого баланса в натуральном выражении, в денежном. (стоимостном) выражении, в натурально-стоимостном выражении, в трудовых измерителях. Далее будет рассмотрен межотраслевой баланс в стоимостном выражении, в котором потоки продукции измеряются па основе стоимости произведенной продукции в некоторых фиксированных ценах. Общий вид межотраслевого баланса в стоимостном выражении приведен в табл. 4.1.  
Опцион — двусторонний договор о передаче права на покупку (продажу) ценных бумаг по заранее фиксированной цене в определенное время. Если цена этой ценной бумаги повышается, покупатель использует заключенный опционный контракт и покупает ценную бумагу по цене ниже рыночной. Если цена упадет, покупатель может опцион не исполнять. Таким образом, покупая опцион, инвестор получает право купить у продавца опциона или продать ему оговоренное количество ценных бумаг по согласованной цене или отказаться от своего права. За предоставляемую инвестору возможность выбора он платит продавцу опциона премию — цену опциона, выплачиваемую покупателем продавцу против выписки опционного контракта. По срокам исполнения различают опционы двух типов 1) американский — может быть исполнен в любой день до истечения срока контракта 2) европейский —- может быть исполнен только в день истечения срока контракта.  
Опцион — право покупки или продажи акций по фиксированной цене в течение установленного срока.  
Инвестиционные банки помогают осуществлять первичное размещение финансовых обязательств. Они снижают эмиссионный риск продавцов путем гарантированного размещения этих обязательств по фиксированной цене, выступая в роли дилера или брокера. Инвестиционные банки выполняют и другие функции, услуги. В частности, они осуществляют консультирование эмитентов по всем аспектам выпуска и размещения ценных бумаг, оказывают помощь в составлении проспекта эмиссии, в выборе срока (времени) выхода на рынок и т. д.  
Становление рыночной экономики связано с появлением свободных (рыночных) цен. В процессе перехода к рыночной экономике, после реформы цен 2 апреля 1991 г. в экономике практически все цены (за исключением цен на стратегические товары) отпущены правительством на свободу . Реформой цен предусматривается применение в экономике следующих видов цен (по степени их регулирования) свободные цены, государственные цены, фиксированные цены, регулируемые и предельные цены.  
Фиксированные цены — это твердо установленные государством цены. Например, цена на электроэнергию для населения цена на драгоценные металлы, алмазное сырье, драгоценные и полудрагоценные камни.  
В условиях рыночной экономики и высокой инфляции уровень и структура цен необычайно подвижны. Производитель обладает свободой в назначении цен на производимый им товар и стремится к максимальной прибыли. Но целью современной ценовой стратегии является не только получение максимальной прибыли, но и достижение стабильных условий сбыта продукции. Сочетание свободных и регулируемых цен, а также меры воздействия местных органов управления на процессы формирования цен на товары народного потребления свойственны переходному периоду российской экономики. Основными методами регулирования цен местными органами управления на продовольственные и непродовольственные товары являются снижение налогов, ограничение торговой надбавки торгующих организаций, а на платные услуги населения — выделение дотаций из региональных бюджетов и применение фиксированных цен. Если основным методом регулирования на все промышленные товары является ограничение торговой надбавки, то на топливо в основном применяется дотирование из региональных бюджетов, а также установление предельных уровней цен. С начала 1995 г. отмечена устойчивая тенденция сокращения масштабов регулирования цен на продовольственные товары.  
Производные ценные бумаги. На фондовом рынке функционируют также производные ценные бумаги (опционы, варранты, фьючерсы). Они удостоверяют право их владельца на покупку или продажу ценных бумаг в определенном количестве и по фиксированной цене. Производные фондовые инструменты только подтверждают право на куплю-продажу ценных бумаг, но не являются таковыми.  
Иное дело — обыкновенные акции. Эмитент не берет на себя формальных обязательств выплатить дивиденды или выкупить акции у их владельцев по какой-либо фиксированной цене. Поэтому приобретение обыкновенных акций, безусловно, рискованная финансовая операция.  
Часто цена на какой-либо товар не является постоянной. Стоимость приобретения может зависеть от размера размещенного заказа, и многие поставщики предлагают привлекательные скидки на большие заказы. То есть во многих практических ситуациях простой метод определения размера заказа при фиксированной цене за единицу товара (Р) может оказаться неприемлемым. На графике (рис. 7.4) показана кривая общих затрат, учитывающая расходы на подготовку заказа и хранение запасов в ситуации, когда стоимость единицы товара меняется в зависимости от размера заказа. Как видно из графика, поставщик предлагает скидки на заказы, включающие от 5 и более единиц товара, и еще большие скидки на заказы от 12 и более единиц товара. Из графика видно, что в тех точках, где размер заказа составляет 5 или 12, общие затраты снижены. Влияет ли это на величину оптимального размера заказа, необходимо рассматривать на конкретных примерах. Из графика также видно, что оптимальный размер заказа составляет приблизительно 8. Скидки на заказы от 12 и более единиц товара не снижают существенно общие затраты, и, следовательно, в принципе ими вряд ли воспользуются.  
Мы описали некоторые важные модели управления запасами, в частности модель оптимального размера заказа, основанную на учете постоянного спроса (D), фиксированной цены за единицу товара (Р), расходов на хранение (//), которые иногда дают как процент (/) от стоимости запасов, а также расходов на подготовку заказа (Q. С помощью этой модели рассчитывается оптимальный размер заказа, минимизирующий расходы на подготовку заказа и хранение запасов. При этом применяется следующая формула  
Опцион представляет собой контракт, в соответствии с которым покупатель опциона получает право (но не обязательство) в течение оговоренного в условиях опциона срока или на определенную дату купить (опцион на покупку) или продать (опцион на продажу) по фиксированной цене (цене исполнения) определенное количество финансовых инструментов или товаров. Примерами наиболее распространенных видов опционов являются валютные, процентные, товарные опционы, опционы по акциям, биржевым индексам и т.д. Покупатель опциона выплачивает продавцу (лицу, выписывающему контракт) опциона некоторую сумму (премию) в обмен на обязательство последнего продать или приобрести оговоренное количество финансовых инструментов или товаров, лежащих в основе такого контракта, либо предоставить по требованию покупателя соответствующую компенсацию. В СНС принято считать, что такое обязательство, фиксируемое в контракте, является финансовым обязательством продавца опциона и представляет его текущие расходы по выкупу своего условного обязательства.  
Конвертируемые облигации. Инвесторам предоставляется возможность обменять облигации на обыкновенные акции по фиксированной цене. Компания прибегает к эмиссии таких ценных бумаг для того, чтобы быстрее реализовать облигационный выпуск и заинтересовать инвесторов в приобретении ее облигаций. Преимущества конвертируемых облигаций заключаются в том, что они обладают свойствами как облигаций, так и обыкновенных акций с точки зрения возрастания капитала. Эти облигации привлекают инвесторов, которые хотят преумножить капитал вследствие роста фирмы и в то же время обезопасить свои вложения. До тех пор пока инвестор сохраняет эти облигации, они приносят ему  
Хеджирование. К финансовым рискам относятся ценовые и валютные, связанные с возможным изменением цен на приобретаемое сырье и материалы или цен на готовую продукцию, производимую компанией, а также изменением валютного курса. Чтобы застраховаться от потерь, вызванных ценовыми или валютными факторами, менеджеры прибегают к процедурам хеджирования, которые сводятся к заключению срочных контрактов на покупку (продажу) продукции или валютных ценностей по фиксированным ценам в будущем. Основными видами хеджирования являются форвардные контракты, предусматривающие взаимные обязательства сторон по купле-продаже продукции в будущем по ценам, указанным в контракте, а также форвардные контракты на валюту и валютные опционы.  
Все большую озабоченность в обществе вызывает неэтичный маркетинг фиксирование цен, подкуп, недостоверная реклама, небезопасные товары. Скорее всего, такая озабоченность связана с тем, что маркетинговая деятельность находится на виду. Воздействие и возможности, предоставляемые сферой управления маркетингом, таковы, что маркетинг по-прежнему может оставаться источником наибольшего числа нарушений в бизнесе. Неэтичный маркетинг не пользуется никакими аргументами по поводу этики в бизнесе. Такой маркетинг представляет собой неэтичную деятельность, ведущую в итоге к банкротству компании или индивидуального предпринимателя. Кроме того, неэтичный маркетинг создает негативный имидж фирмы. Он является основой для девиантного поведения и в результате приводит к дисфункции организации. Подкуп, например, причиняет вред потребителям и конкурентам, не имеющим к нему никакого отношения. Похожая ситуация складывается, когда нечестный продавец может повысить свои комиссионные путем обмана покупателей. Если эта деятельность не выявляется и не наказывается, то она приносит выгоду отдельным лицам, ведущим ее, а возможно, и их компаниям, за счет других лиц и экономических систем.  
Этические проблемы стратегии цены практически полностью исходят из ограничений, устанавливаемых практикой ценообразования. Типичная этическая проблема ценообразования была рассмотрена в предыдущем подразделе скрытое повышение цены может быть осуществлено через незаметное уменьшение размера упаковки. Этическая/законная проблема стратегии цены концентрируется на деятельности, напрямую влияющей на покупателей или оказывающей влияние на конкуренцию. Деятельность, оказывающая влияние на покупателей на потребительском и коммерческом рынках, включает установление фиксированных цен, цен-приманок, дискриминационных цен. Фиксирование цен представляет собой  
У продавца по данному форвардному контракту возникает обязательство в день истечения контрактного срока передать покупателю государственные облигации по фиксированной цене на сумму 500 тыс. долл. Он отражает это обязательство в своем балансе и одновременно признает в нем дебиторскую задолженность покупателя на 500 тыс. долл., которые должны быть получены во исполнение форвардной сделки. Естественно, права и обязательства по такого рода производным финансовым инструментам отражаются в бухгалтерском балансе развернуто. Они могут быть взаимно зачтены и закрыты только в том случае, когда контракт расторгнут без исполнения сделки.  
Доходы подрядчика определяются в соответствии с условиями заключенного договора. В обычных условиях могут заключаться договоры подряда с фиксированной ценой работы, в которых устанавливается фиксированная сумма, которую получает подрядчик при завершении всех работ и сдаче строительного объекта, либо фиксированную долю в выпуске продукции на построенном объекте. Договоры могут предусматривать возможное увеличение суммы договора при определенных условиях. Иной формой определения цены договора является форма затраты плюс . В соответствии с нею подрядчику возмещаются его затраты, которые ограничиваются установленными договором допущениями и условиями. К затратам добавляется определенный процент, призванный обеспечить согласованную рентабельность деятельности организации подрядчика. Вместо процента к затратам, данная форма цены может предусматривать фиксированную сумму вознаграждения в дополнение к сумме возмещаемых затрат по подряду. Возможны смешанные формы, когда, например, применяется цена затраты плюс с фиксированной суммой минимальной стоимости подрядных работ. Многие российские проектные институты составляют сметы на строительство по форме затраты плюс , когда цена строительных и монтажных работы определяется суммой затрат с добавлением некоторого процента прибыли.  
Стандарт 11 рассматривает отражение договоров подряда, для которых даты подписания и выполнения договора не совпадают относительно учетного периода. Наиболее важный аспект, устанавливаемый стандартом, состоит в определении порядка учета выручки и затрат по договорам подряда. Стандарт 11 проводит типизацию договоров, выделяя договоры с фиксированной ценой (имеется или фиксированная цена, или фиксированная ставка) и договоры, согласно которым подрядчику возмещаются затраты по договору и выплачивается либо процент от затрат, либо фиксированное вознаграждение.  
Строительный подрядчик заключил договор подряда с фиксированной ценой в 10000 (здесь и далее денежных единиц) на строительство ангара. Первоначально согласованная величина дохода равна 10000. Первоначальная оценка подрядчиком затрат по договору подряда равна 9000. Строительство занимает 4 года. К концу первого года оценка подрядчиком затрат по договору увеличилась до 9100. В течение второго года клиент согласился заплатить еще 300 д.е. в то время как в первом возросло на 100, а во втором еще возросли затраты на 150. В конце второго года затраты реально понесенные включали в себя 500 д.е. за материалы, которые будут использованы в 4-ом году. В четвертом году заказчик увеличил еще на 100 д.е. доход.  
Подобно обыкновенным акциям, привилегированные акции не имеют окончательного срока погашения. Однако приблизительно половина выпусков включает некоторые положения о периодических погашениях, и во многих случаях компании имеют право выкупать или отзывать привилегированные акции по фиксированной цене. Если компания прекращает существование, требования по привилегированным акциям являются «младшими» по отношению к любым долговым обязательствам, но «старшими» в отношении обыкновенных акций.  
Четвертый финансовый источник — опционы. Они могут не выделяться отдельно в балансах компаний. Наиболее простой вид опциона — варрант, который дает его владельцу право покупать акции по фиксированной цене до определенного дня. Варранты часто продаются в комбинации с другими ценными бумагами. Конвертируемые облигации — это ценные бумаги, которые дают их держателям право поменять облигации на акции. Поэтому они напоминают гибрид обыкновенного долгового обязательства и варранта.  
Существует два основных вида опционов. «Американский колл» представляет собой опцион, дающий право на приобретение активов по фиксированной цене исполнения в момент или до истечения срока исполнения опциона. Аналогично «американский пут» дает право продать активы по фиксированной цене на определенную дату или до нее. Опционы «европейский колл» и «европейский пут» представляют собой то же самое за исключением того, что они не могут быть исполнены ранее определенной даты. Комбинируя опционы «колл» и «пут», можно получить любую модель доходов.  
Долгосрочные и гарантированные поставки сырья по фиксированным ценам Конгргарантии (совместные гарантии) первоклассных банков и фирм — участников инвестиционных проектов  
Однако ббльшая часть затрат не находится в линейной зависим сти от производственной мощности. Например, мы закупаем для шве ной фабрики ткани и платим фиксированную цену за один метр, но п большом объеме закупок поставщик может предоставить значительж скидки, и в этом случае стоимость закупленных тканей не находится прямо пропорциональной зависимости от количества метров куплена ткани.  
Перевод Э.Г. Вальденберга дает более расширенную трактовку возможностей приобретения вышеуказанных товаров в кредит либо весь предстоящий урожай за определенную конкретную сумму денег, либо ограниченное количество продукта по фиксированной цене за единицу. В английском переводе представлен лишь вариант, который можно назвать синтезом двух предыдущих оговаривается покупка всего урожая целиком с установлением фиксированных цен за единицу продукта( ).  

Это покупка ранее проданного товара на определенных условиях по фиксированной цене и через фиксированный промежуток времени. Такое соглашение выгодно и передающей («продающей») стороне, так как она получает финансирование запасов, иногда налоговые преимущества, у нее нет нового обязательства в пассиве, она может манипулировать прибылью, и принимающей («покупающей») стороне, так как она может решить проблему с недостатком запасов. Часто такое соглашение называют «паркинговым», поскольку одна компания «паркует» свои запасы в балансе другой.  
Частное размещение или закрытая подписка проводится при учреждении любого акционерного общества, а также при приватизации государственных и муниципальных предприятий без ограничения числа инвесторов и суммы акций. Во всех других случаях оно ограничено числом инвесторов и суммой эмиссии акций. Одной из проблем для финансовых посредников является гарантия и организация выпуска ценных бумаг на условиях, зафиксированных в договорах, заключаемых с эмитентами выкупать за свой счет весь выпуск ценных бумаг по фиксированной цене и перепродавать его сторонним инвесторам выкупать за свой счет недо-размещенную ими среди сторонних инвесторов в течение установленного срока часть выпуска ценных бумаг. Обязательства по выкупу недораз-мещенной части акций финансовые посредники принимают на себя в том случае, когда они заинтересованы в том, чтобы привлечь эмитента, а также уверены в высоком качестве ценных бумаг и повышении их рыночной стоимости.  
Сертификат на повышение стоимости акций, дающий право его владельцу в любое время в течение следующих 30 лет приобрести часть обыкновенных акций компании по фиксированной цене 152,50 дол. Таким образом, этот сертификат на повышение стоимости акции принес бы выгоду при любом росте цен на акции Pfizer сверх 152,50 дол.18  
Вставьте пропущенные слова. Опцион дает его владельцу возможность купить акцию по фиксированной цене, которую обычно называют  

Учетно-измерительная функция – отражает возможность использования цены для измерения результатов и стоимостного учета различных экономических процессов. Например, цена дает возможность: 1) определить затраты различных ресурсов (трудовых и материальных) на производство товара и размер прибыли; 2) сопоставить различные экономические процессы; 3) организовать товарообмен, определив количество денежных средств, которое покупатель должен уплатить, а продавец получить за товарКроме того, цена, выступая одним из главных показателей эффективности производства, является носителем важнейшей экономической информации и участвует в расчете всех стоимостных показателей, используемых в статистике, анализе и прогнозировании экономических систем. В этой функции цена – это важнейший инструмент анализа и планирования.

Стимулирующая функция цены проявляется в целях участников рынка. Заключая сделку (купля-продажа, поставка, оказание услуг и подобные операции), ее участники стремятся к достижению оптимальных для себя результатов. Например, для продавца – это получение максимальной выручки и прибыли, для покупателя – минимизация величины «жертвы» (затрат) на приобретение товара определенного качества. С помощью цены можно стимулировать (дестимулировать) научно-технический прогресс, улучшение качества товаров, построение оптимальной структуры производства и потребления, экономию потребляемых ресурсов. Стимулирующее воздействие на развитие рынка через цены оказывают уровень рентабельности продавца, уровень расходов на производство товаров, таможенные пошлины, величина налогов и сборов с одной стороны, а с другой стороны, величина косвенных налогов и методы ценообразования продавца, как, например, надбавки и скидки.

Распределительная (перераспределительная) функция цены связана с возможностью от­клонения цены от реальной стоимости под воздействием множества рыночных факторов. Перераспределительная функция цен означает, что с помощью цены осуществляется перераспределение вновь созданной стоимости между отраслями, секторами национальной экономики, регионами страны, социальными группами, иными словами происходит регулирование доходов отраслей, субъектов хозяйствования, населения. Ярким примером перераспределения доходов является дифференцированное ценообразование и система налогообложения (налог на добавленную стоимость, акцизы), платежи по которой поступают в бюджеты разных уровней на общегосударствен­ные нужды, а также создание через цену благоприятных (неблагоприятных) условий для приобретения товаров, решая тем самым и ряд социальных задач, поддерживая наименее социально защищенные слои населения.

Балансирующая (регулирующая) функция или Функция сбалансирования спроса и предложения выражается в том, что через цены осуществляется связь между производством и потреблением, предложением и спросом. Цена – это один из инструментов для достижения равновесия между спросом и предложением, которая призвана стимулировать под влиянием спроса повышение ка­чества и расширение ассортиментного ряда товаров, пользующихся спросом.

Таким образом, регулирующая функция цены проявляется при увеличении предло­жения при дефиците товаров (неудовлетворенном спросе) или понижении спроса за счет увеличения цены. Кроме этого, каждый потребляемый ресурс при производстве и реализации товаров имеет свою цену, что в совокупности образует расходы продавца, а их минимизация и ресурсосбережение способствует возможности установления равновесной цены между спросом и предложением. В идеале, конечно же, увеличение цены товара должно быть объективно обоснованно повышением его качества и потребительских свойств.

Функция цены как критерия рационального размещения произ­водства (капитала) проявляется в том, что для получения более высокой прибыли осуществляется перелив капиталов как внутри отдельных секторов экономики, так и из одной отрасли в другой, где норма прибыли более высокая. На первый взгляд может показаться некая схожесть с распределительной (перераспределительной) функцией цен, однако речь идет о разном. Если цена в распределительной функции является предметом исследования больше в макроэкономическом аспекте с решающей ролью государства, то здесь – это предмет изучения в рамках микроэкономики. Так как владелец капитала, принимающий решение о вложении средств, – это один хозяйствующий субъект (как физическое лицо, так и юридическое лицо) или их объединение (имеется ввиду прежде всего объединение капиталов), с целью ведения какой-либо предпринимательской деятельности. С развитием рыночных отношений только хозяйствующий субъект решает в какую сферу деятельности, в какую отрасль или сферу экономики стоит вкладывать свой капитал, на основе изучения всех рыноч­ных факторов, в том числе и цен. В тоже время распределительная функция цены тесно взаимодействует с функ­цией цены как критерия рационального размещения производства, способствуя переливу капиталов в те отрасли и секторы экономики, где предъявляется повышенный спрос на определенные товары и где складывается относительно высокая норма прибыли.

Все названные функции цены взаимосвязаны и взаимодействуют друг с другом. Эта взаимосвязь может быть как прямой, так и обратной (противоречивой), сложнопонимаемой и многогранной, требующей детального и углубленного анализа экономических процессов с конкретной целью в конкретных условиях.

Цена — объективная экономическая категория, поэтому ее функции следует учитывать продавцам при формировании собственного механизма ценообразования, принимая во внимание множественность рыночных факторов, среди которых немаловажное значение отведено структуре рынка в зависимости от степени свободы конкуренции.

В реальной экономике не существует ни одного типа рынка в чис­том виде. Продавец может одновременно выступать с одним своим то­варом на рынке чистой монополии, а с другим – на высококонку­рентном рынке. Результаты анализа основных признаков различных типов рынков в зависимости от степени свободы конкуренции и особенности механизма ценообразования в этих условиях представлены в Таблица ?. Анализ структуры рынка конкуренции необходим для выявления закономерности ценообразования в зависимости от соотношения спроса и предложения.

Таблица ?. Сравнительная характеристика структуры рынка

Тип рынка Рынок свободной конкуренции Рынок монополистической конкуренции
Признаки · Наличие большого числа продавцов, доля каждого на рынке незначительна. · Однородность и взаимозаменяемость товаров и услуг. · Покупатели и продавцы относятся индифферентно друг к другу. · Информированность о ситуации на рынке. Прозрачность. · Отсутствие барьеров для вступления в рынок. · Относительно большое число продавцов, доля которых в типичном случае — от 1 до 10%. · Дифференциация товаров возникает из-за различий в потребительских свойствах, качестве, рекламе. · Острая конкурентная борьба. · Сравнительная легкость проникновения на рынок (лицензии, патенты, торговые марки)
Особенности ценообразо-вания · Цены — свободные, вариабельные. · Эластичность спроса и предложения. · Отрицательная перекрестная эластичность. · Зависимость между спросом и ценой обратно пропорциональная. · Адаптивная политика цен (конкуренты и покупатели). · Ценовых ограничений нет · Высокая положительная перекрестная эластичность. · Географическое сегментирование рынка сбыта. · Ценовое регулирование присутствует очень ограничено.
Примеры Международный рынок товаров: лес, руда, пшеница и другие Розничная торговля

Другие структурированные по уровню конкуренции рынки — рынок олигополистической конкуренции (олигополия, олигопсония) и рынок чистой монополии (монопсония) – характерны для нефтедобывающей и нефтеперерабатывающей промышленности, а также естественной монополии на энергоресурсы.

Как видно, организации торговли функционируют на рынке свободной или монополистической конкуренции.

Многообразие экономических ситуаций и тесная взаимозависимость всех элементов рыночного хозяйственного механизма обуславливают множественность цен и их связь. В зависимости от ряда экономических признаков все цены классифицируются по видам и разновидностям. Некоторые, из наиболее часто используемых цен, представлены в таблице ?.

Таблица ?. Классификация цен

№ п/п Признак классификации Виды и разновидности Комментарии и пояснения
По характеру обслуживаемого оборота и стадии товародвижения (обслуживаемая сфера товарного обращения) — тарифы на коммунальные и бытовые услуги, оказываемые на­селению; — оптовые цены на продукцию промышленности; — цены на строительную продукцию; — закупочные цены на сельскохозяйственную продукцию; — тарифы грузового и пассажирского транспорта, на бытовые и коммунальные услуги; — розничные цены; — цены, обслуживающие внешнеторговый оборот (экспортные и импортные цены); — биржевые цены (котировки ценных бумаг).
В зависимости от порядка и субъекта установления цены — свободные цены (цена спроса, цена предложения, цена производства); — регулируемые цены:
гарантированные (фиксированные), рекомендуемые, лимитные, залоговые, пороговые (защитные), предельные цены, зональные цены
— экономические методы регулирования цен: финансовая, кредитная, налоговая, бюджетная, таможенная политика; — административные методы регулирования цен: установление предельных, фиксированных цен и тарифов, предельных коэффициентов изменения цен, предельного уровня рентабельности.
По способу установления, фиксации в контракте (договоре) — твердые (постоянные) цены; — подвижные цены; — скользящие цены (период скольжения, лимит скольжения – предел изменения цены); — распределение риска потерь от инфляции. — подвижные цены изменяются в соответствии с изменением рыночной цены; — скользящие цены изменяются с учетом изменения в издержках производства
По способу получения информации об уровне цены — публикуемые цены: прейскурантные цены, биржевые котировки, цены аукционов, торгов, справочные цены (номинальные / базовые / базисные) цены и цены, прошлых сделок); — расчетные цены. Расчетная цена – цена нестандартного оборудования по индивидуальным заказам, рассчитывается и обосновываются с учетом технических и коммерческих условий конкретного заказа.
В зависимости от вида рынка — цены товарных аукционов, — биржевые котировки, цены торгов
по способу отражения фактора времени — постоянные цены (не изменяется со временем); — сезонные цены (срок действия ограничен периодом времени), — ступенчатые цены; — текущие цены; — средние цены; — сопоставимые цены. — Ступенчатая цена — ряд последовательно снижающихся цен на товары в заранее обусловленные моменты времени по предварительно определенной шкале. — Средние цены классифицируются по способу расчета средних цен, например метод средневзвешенных показателей.
В зависимости от степени новизны товара и насыщения рынка — цена «снятия сливок»; — цена «проникновения на рынок»; — «Психологическая цена»; — цена «следования за лидером»; — цена с возмещением издержек производства; престижная цена.
По условиям поставки и продажи — цена-нетто (цена на месте производства / купли-продажи); — цена-брутто (фактурная цена); — зональные цены. Цена-брутто — цена, определяемая на основе базисного пункта границы транспортировки с учетом условий купли-продажи (вида и размера налогов, наличия и уровня скидок/надбавок, вида «франко» и условия страховки).
По видам использования терминологии в действующем законодательстве — рыночные цены; — нормативная цена (земли); — залоговые цены (цена возвратной тары); — справедливая цена (при определении монопольной цены). — рыночная цена — цена для целей налогообложения по статье 40 Налогового кодекса Российской Федерации;
В зависимости от метода ценообразование — скользящая (спрос/предложение); — долговременная (постоянная); — гибкая цена (на короткий отрезок времени, н-р на рынке); — цена, рассчитанная на статус потребителя; — преимущественная цена; — цена комплекта; — договорная цена (с учетом скидок); — демпинговые цены.
В зависимости от территории действия — единые / поясные цены (например, цены на газ, электроэнергию, транспортные услуги); — региональные / местные цены (цены коммунальных и бытовых услуг).; — мировые цены; — трансфертные цены.. — Единые / поясные цены устанавливаются госу­дарственными органами. — Региональные / местные цены регулируются региональными орга­нами власти и управления — Мировые цены – цены на товары, по результатам торгов на мировых биржах.
По видам использования терминологии в учете и статистике — индексы цен; — текущие цены; — средние цены; — сопоставимые цены; — неизменные цены — Цены статистического учета являются агрегированными, обобщенными (индекс потребительских цен характеризует стоимость жизни населения, а в сочетании с индексами цен производителей используются для оценки показателей системы национальных счетов на уровне макроэкономики.
В зависимости от процесса разработки нового товара — лимитные (предельно допустимые) цены – цены устанавливаются на стадии проектирования новых изделий (товаров), на базе которых определяются оптовые цены; — проектные / ориентировочные цены – цены, используемые в период разработки товаров (изделий), когда еще нет утвержденной (со­гласованной) цены; — прогнозные / перспективные цены — цены, используемые в научно-исследовательских целях; — согласованные цены; — фактические цены.
14 В зависимости от вида товара — цена товаров и услуг; — курсы валют и ценных бумаг; — тарифы на услуги; — платежи (рентные, арендные); — вознаграждения (проценты по кредитам и займам, оплата труда)

Так как все субъекты механизма ценообразования взаимосвязаны между собой и эта связь в основном проходит через цену, то изменение уровня одной цены сразу отразится на уровень других цен. Доход от реализации товаров у продавца является расходом у покупателя, соответственно эти расходы учитываются в непрерывном процессе ценообразования у покупателя, который одновременно может быть продавцом уже своего произведенного продукта.

Многообразие видов цен, сущность и содержание цены, роль цен в мирохозяйственных отношениях показывают насколько многогранен и ответственен процесс ценообразования. Цели и задачи хозяйствования продавца на каждом этапе его развития являются основополагающим фундаментом в построении механизма ценообразования, структура которого представляет собой взаимосвязь ценовой политики, стратегии и тактики ценообразования. Последние в свою очередь формируют методологию механизма ценообразование и его методику на основе общепринятых принципах ценообразования (Рисунок ?).

Методология механизма ценообразования (от греч. methodos — метод и logos — Учение)- это совокупность общих научно обоснованных теоретических и практических принципов, методов и правил формирования системы цен в долгосрочном планировании хозяйствования: от постановки задач до управле­ния ценообразованием. Методологии присущи такие признаки как: единство для всех уровней установления цен; разработка на долгосрочную перспективу; независимость от того, кто и на какой срок устанавливает цены. Основной задачей методологии механизма ценообразования, как правило, является обеспечение конкурентоспособности товара. Конкурентоспособность товара — это способность товара отвечать требованиям конкурентного рынка, запросам покупателей в сравнении с другими аналогичными товарами, представленными на рынке. Конкурентоспособность определяется, с одной стороны, качеством товара, его техническим уровнем, потребительскими свойствами и, с другой стороны, ценами на этот товар. Методология механизма ценообразования включает в себя следующее:

1. Политика цен — общие цели, которые продавец собирается достичь с помощью реализации товара по установленным ценам.

2. Стратегия ценообразования – это согласованный общий план действий из совокупности наиболее важных решений, благодаря которым политика цен реализуется на практике.

На основе стратегии разрабатывается тактика ценообразования – это система конкретных практических мер и комплекс действий, обеспечивающих реализацию выбранной стратегии по управлению ценами на товары, исходя из сложившейся на определенный момент рыночной ситуации и включающих в себя реализацию целей продавца на каждом рынке и по каждому товару на заданный отрезок времени.

Рисунок ?. Структура механизма ценообразования

Также с целью реализации выбранной стратегии ценообразования определяется методика формирования цен – это совокупность конкретных способов, рекомендаций, средств и инструментария в рамках действующей методологии механизма ценообразования. Методи­ка – это составной элемент методологии, который объединяет це­лый ряд методов формирования цен: рыночный, затратный, административный, параметрический. Каждая методика имеет свои особенности в зависимости от уровня управления, видов цен и товара. Метод (от греч. methodos) совокупность приемов или способов познания и освоения действительности, направленных на выполнение определенной цели.

На основе разработки и применения соответству­ющих методов реализуются адекватные рыноч­ным отношениям единые принципы ценообразования, то есть постоянно действующие ос­новные положения, характерные для всей системы цен и лежащие в ее основе.

Среди важнейших принципов ценообразования выделяют следующие:

1. Принцип обоснованности, который состоит в необходимости анализа и учета в ценообразовании рыночных факторов и объективных экономических за­конов развития рыночной экономики (закон стоимо­сти, закон спроса и предложения).

2. Принцип единства обеспечивает единую методику расчета цен для определенного вида товара соответствующую условиям реализации.

3. Принцип целенаправленности состоит в четком определе­нии приоритетных экономических и социальных задач и проблем, которые должны решаться с помощью цен.

4. Принцип контроля имеет целью провер­ку правильности применения установленных законодательством об­щих для всех продавцов правил ценообразования и реализуется, в частности, при государственном регулировании цен.

5. Принцип непрерывности процесса ценообразования проявляется в постоянной необходимости формирования цены на товар в кругообороте экономических процессов, например, протекающих по схеме «товар-деньги-товар».

Таким образом, стратегия и тактика ценообразования предполагают практические действия для реализации задач. Методология, методика, методы и принципы систематизируют научно- теоретическое обоснование этих действий. Совместно они образуют согласованную систему механизма ценообразования.

Более подробно с вопросами, касающимися формирования механизма ценообразования и экономики торговли в целом, Вы можете ознакомиться в книге ЗАО «BKR-Интерком-Аудит» «Экономика торговли».

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *